Fidelity Global Financial Services Fund

Fidelity Global Financial Services Fund er et aktivt forvaltet globalt aksjefond innen finanssektoren, med historikk tilbake til 2000. Forvaltningsselskapet Fidelity International er et privateid selskap med hovedkontor i London. Det ble etablert i 1969 som den internasjonale delen av amerikanske Fidelity Investments og har vært selvstendig siden 1980. Eierne er hovedsakelig ledelsen og medlemmer av grunnleggerfamilien.

Forvalterne kombinerer aksjeutvelgelse nedenfra og opp med en overordnet forståelse av makro- og reguleringsforhold i finanssektoren. De leter etter tre typer selskaper: selskaper med sterke konkurransefortrinn, robuste balanser og jevn avkastning; selskaper i positiv endring som kan gi høyere lønnsomhet og bedre avkastning på egenkapitalen; og, i begrenset omfang, taktiske muligheter der kortsiktige markedsforstyrrelser eller sykliske forhold har gitt for lav verdsettelse. Universet spenner over bank, forsikring, betalingstjenester, kapitalforvaltning, børser og finansteknologi.

Mac Elatab er hovedforvalter og har forvaltet fondet siden august 2023. Han begynte i Fidelity i 2015 som forskningsanalytiker og har vært assisterende porteføljeforvalter, med bakgrunn fra private equity og IFC. Han har en MBA fra Chicago Booth og en bachelorgrad fra Dartmouth. Lee Sotos har vært medforvalter siden april 2025, etter tid som senioranalytiker i Fidelity. Elatab er basert i London.

Porteføljen har flere posisjoner enn sammenlignbare fond, men en betydelig andel ligger i de største. Fondet har svingt mindre enn sammenlignbare fond. Stabile beholdninger omfatter blant annet JPMorgan Chase, Berkshire Hathaway, Visa, Allianz og DBS Group.