Fidelity Latin America Fund

Fidelity Latin America Fund har historikk tilbake til 1994. Fondet forvaltes av Fidelity International, en privateid global forvalter med hovedkontor i London. Selskapet ble etablert i 1969 som den internasjonale delen av Fidelity Investments og ble uavhengig av den amerikanske organisasjonen i 1980. Det er hovedsakelig eid av ledelsen og medlemmer av grunnleggerfamilien.

Forvalterne oppgir en uttalt preferanse for selskaper med sterke balanser, vedvarende avkastning på eiendeler og potensial til å øke fri kontantstrøm. Teamets fond i fremvoksende markeder har det til felles at kvalitet vektlegges. Bærekraftsanalyse er integrert i prosessen, men ESG-risiko hindrer ikke nødvendigvis en investering.

Chris Tennant og Zoltan Palfi, begge i London, deler ansvaret og er en del av Fidelitys team for fremvoksende markeder. Tennant begynte i Fidelity i 2011 som aksjeanalytiker og har forvaltet fondet siden 2021. Han forvalter også Fidelity Emerging Markets Fund og Fidelity FAST Emerging Markets, og har mastergrad fra Imperial College London. Palfi har vært porteføljeforvalter i Fidelity siden 2013 og forvalter fondet siden 2024. Han forvalter også Fidelity Emerging Europe, Middle East and Africa Fund.

Porteføljen har flere posisjoner enn sammenlignbare fond, og fondet har svingt mer enn dem. Selskaper som Nu Holdings, Grupo México, Vale, Petrobras og Sabesp har gått igjen.